El Grameen Bank acaba de ingresar al mercado de los EEUU. Se trata del denominado Banco de los Pobres, iniciativa del Nobel de la Paz Muhammad Yunus. Uno diría que es mentira, pero es verdad, dice al respecto Humberto Campodónico en su columna en . ¿Por qué sorprende el ingreso de un nuevo Banco en los EEUU?
Al parecer, la crisis del sistema financiero norteamericano, abierta con el estallido de los bonos hipotecarios, no genera un escenario atractivo para el ingreso de nuevos bancos. Pero el Grameen Bank sería un banco diferente, y esta crisis representaría, más bien, un buen momento para ingresar al mercado, porque hace claramente visible que el sistema financiero "tradicional" no es perfecto. 1
En consecuencia, el Grameen Bank ingresa al mercado de los EEUU para ocupar un espacio abierto por la crisis financiera actual. Es decir, es una oportunidad que se está aprovechando. Uno no tendría que pensar que es mentira, uno tendría que pensar que es verdad, que no es extraño que un nuevo banco busque posicionarse en el mercado en estos momentos. La incredulidad de Humberto Campodónico se explica más por el prejuicio asociado al Grameen Bank. Se trata del Banco de los Pobres y parece no tener sentido asentarse en el país más rico del mundo. Sin embargo ser el banco de los pobres no significa dejar de ser un banco y como todo banco, el Grameen Bank quiere ganar dinero… pero… prestando a los pobres.
Los ingresos operativos del Grameen Bank el año 2006 ascendieron a 5,959,675,013 mientras sus costos de operación fueron de 2,978,811,976 (50% de los ingresos operativos) y generaron un beneficio antes de provisiones de, nada menos, que el 50% de los ingresos. Es indudable que prestarle a los pobres es un buen negocio y, como sabemos, hay muchos pobres en el mundo. Los beneficios después de provisiones llegan a 1,398,155,030 . Un 23% de los ingresos de operación! (Lea los Estados Financieros del Grameen Bank ).
Humberto Campodónico sostiene que:
El enfoque de Yunus "bypassea" la premisa central de Hernando de Soto, quien afirma que la clave es el otorgamiento de derechos de propiedad a los pobres, para que puedan ser sujetos de crédito. Para Yunus, el tema es otro: se trata de confiar en los seres humanos: "les decimos que pueden disponer de un pequeño capital para que pongan un negocio. Y nuestra experiencia es que el 99% paga el préstamo que les damos".
De acuerdo, la experiencia del microcrédito a nivel mundial es que la tasa de recuperación es bastante alta; pero eso nada tiene que ver con la concepción de Hernando de Soto. Hernando de Soto sostiene que el acceso al capital se viabiliza desde el momento en que los pobres acceden a los derechos de propiedad. Hernando de Soto habla de capital para salir de la pobreza. Yunus habla de un pequeño capital que siempre es devuelto. Son dos temas muy diferentes. Prestar a los pobres y recuperar el préstamo es meritorio. Pero prestar a los pobres, sin derechos de propiedad, y conseguir que los pobres dejen de ser pobres, eso es muy diferente, es muy difícil y el Grameen Bank no lo ha conseguido.
Y no lo ha conseguido porque el microcrédito no tiene posibilidades de convertirse en capital. El microcrédito se orienta, principalmente, a actividades de rápida rotación, como el comercio y los servicios, que son intermediarios de beneficios y no productores de beneficios. El microcredito no llega a la actividad productiva, que es productora de capital, porque cualquier actividad productiva no requiere microcrédito, sino crédito, y el crédito requiere de garantías.
Dice Humberto Campodónico que el interés que cobra el Grameen Bank es del 15%. Pero el Grameen Bank dice que el Grameen Bank tiene una tasa de interés que se mueve en un rango que va del 18 al 60%. . Con tasas de 18 % mínimo y 60% máximo, es perfectamente comprensible obtener tasas de beneficio del 23% y hacer buenos negocios con los pobres. Las tasas de interés del microcrédito son siempre altas porque el costo de administrar los microcréditos son siempre altos.
A este respecto el Grameen Bank sostiene:
The interest covers the high cost of making very small loans and personally servicing each client every week. It also covers the cost of managing the “center meetings”; the peer support group process; and providing information on social services, personal development, health and other critical information that helps clients improve their lives and the future of their families. Their rates are also largely influenced by the rates MFIs themselves pay for borrowing the funds that they in turn lend to their clients.
El Grameen Bank sostiene que son altos los costos de administrar los pequeños préstamos. Dentro de sus costos de operación, los costos de mano de obra ascendieron, en el año 2006, a 2,024,528,593 , una cantidad que representa el 34% de los ingresos operativos. Sí pues, los costos son altos para los créditos pequeños. Y esto es coherente con el principio elemental de la economía, los costos medios de producción siempre son más altos en las pequeñas unidades de producción. Es más barato administrar un préstamo de 10,000 dólares que administrar 100 préstamos de 100 dólares.
Y es por esto que los bancos no prestan a los pobres. Y dejan libre el mercado de los pobres. ¿Quién le presta a los pobres? Los usureros, los agiotistas, los prestamistas informales. La tasa de interés aquí llega a moverse en el rango de 130 a 300% 2 . En consecuencia, la tasa de interés del Grameen Bank es baja si se la compara con la tasa de interés del crédito informal y es muy alta si se la compara con la tasa de interés del crédito formal.
Si los pobres en EEUU no obtienen créditos de la banca formal y si la banca informal otorga créditos con altos intereses, el Grameen Bank tiene una oportunidad de negocios en los EEUU. Y esto no parece mentira; es una verdad muy evidente como los resultados de sus estados financieros.
Nada de lo dicho antes resta meritos al Premio Nobel de la Paz, Dr. Muhammad Yunus. Desarrollar una alternativa de crédito para los pobres es meritorio. Pero no le exijamos lo que no puede hacer. Sus tasas de interés no pueden ser bajas y su capacidad para sacar de la pobreza a los pobres es muy, pero muy limitada. Representa, sin embargo, una seria alternativa de alivio de la pobreza. Alivia a los pobres para sostener sus microempresas, como estrategias de autoempleo, como empresas de reproducción simple. Pero nada más. No pueden hacer más.
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1. Declaraciones del propio Muhammad Yunus citadas por Humberto Campodónico en su columna de La República del 18 de Febrero.
2.Siempre de acuerdo a las propias declaraciones del Grameen Bank
